대통령 선거 이후 투자전략

주식 투자, 하반기에는 어떤 종목이 뜰까? 슈퍼개미 이정윤 세무사님께 물어봤어요!

주식 투자, 어렵게만 느껴지나요? 특히 하반기에는 어떤 종목에 투자해야 할지 고민이죠. 슈퍼개미 이정윤 세무사님이 알려주는 하반기 주식 시장 전망과 투자 전략을 쉽고 재미있게 알아볼게요!

 

방산주와 조선주, 계속 오를까요?

 

최근 몇 년간 방산주와 조선주가 정말 많이 올랐죠. 하지만 이정윤 세무사님은 하반기까지 계속 상승할지에 대해 신중한 입장을 보였어요 . 방산주와 조선주는 상승 기간이 꽤 길었고, 상승률도 엄청났기 때문이죠 . 하나에어로스페이스는 바닥 대비 20배 정도 올랐다고 해요 . 이렇게 많이 오른 종목은 하반기에 위험할 수도 있다고 합니다 .

과거 2차전지 사례처럼 거품이 빠질 가능성도 있다고 해요 . 2차전지 주도주들이 한때 30배, 50배씩 올랐지만, 지금은 고점 대비 1/2토막, 1/3토막이 났죠 . 방산주와 조선주가 오른 데에는 트럼프 행정부의 정책 변화 영향도 컸어요 . 정책적인 버프가 약해지면 주가에 영향을 줄 수 있답니다 .

 

미래 기술, 어디에 투자해야 할까요?

 

이정윤 세무사님은 ai, 양자 컴퓨터, 휴머노이드, 소형 원자로 등 미래 기술에 투자해야 한다고 강조했어요 . 특히 ai의 중요성을 가장 앞세웠죠 . ai는 미국의 시가총액 상위 종목들과 모두 연결된 유일한 기술이라고 해요 .

ai 기술이 발전할수록 로봇과 자율주행 산업도 함께 성장한다고 봅니다 . ai가 우리에게 물리적인 도움을 주면서 시간적 효율성을 높여주기 때문이죠 . 예를 들어 자율주행차는 운전 시간을 자유 시간으로 만들어주고 , 휴머노이드 로봇은 움직이면서 우리를 다양한 방식으로 도와줄 수 있어요 . 따라서 ai는 필수이고, 그 하단에 자율주행차와 로봇이 있다고 생각해요 .

 

우리나라 증시, 지금 어떤 상황인가요?

 

지금 우리나라와 미국 증시는 어떤 상황일까요? 5월 말을 기준으로 볼 때, 우리나라 지수는 4월 9일에 최저점을 찍고 반등했어요 . 최저점을 찍은 가장 큰 이유는 당시 트럼프의 관세 정책 때문이었죠 . 하지만 이후 관세 정책이 유화적인 분위기로 바뀌면서 증시가 V자 반등을 보였습니다 .

현재 환율은 안정을 찾고 있어요 . 미국의 환율 정책 자체가 달러 약세를 기조로 하고 있기 때문이죠 . 1400원 밑으로 확실히 떨어져서 환율 공포는 많이 줄어들었어요 . 국내 정치적으로는 6월 3일 대통령 선거가 예정되어 있어, 선거가 끝나면 대통령 부재로 인한 불안정성은 사라질 것으로 보여요 . 하지만 트럼프의 입 변수는 여전히 중요하며, 그 불확실성은 아직 남아있다고 해요 .

 

어떤 업종이 최근 강세를 보였나요?

어떤 업종들이 작년부터 올해 상반기까지 강세를 보였을까요? 시가총액 비교법을 통해 알 수 있는데요 . 작년 여름부터 올해 1분기까지 가장 많이 오른 업종은 방산주였어요 . 특히 하나에어로스페이스가 대장이었죠 .

그 외에도 최근 몇 달 동안 금융주가 선도적으로 올라왔고 , 조선주도 작년 가을부터 오르기 시작해 트럼프 대통령 당선 이후 폭발적인 상승을 보였어요 . 전력 기기, 화장품, 건설주, 원전, 엔터주도 최근 강세를 보였습니다 . 시가총액 비교법은 이런 업종 간의 순위 변동을 통해 어떤 업종이 강한지, 약한지를 한눈에 파악하는 데 도움이 됩니다 .

업종	시가총액 순위 변화 (예시)	특징	출처
방산주	탑 10 첫 진입 후 상승 (하나에어로스페이스 시총 5위)	작년부터 강세, 특히 트럼프 행정부 영향
조선주	과거 시총 4위 기록, 최근 탑 10 재진입 (HD 현대중공업)	작년 가을부터 상승, 트럼프 행정부 영향
금융주	10위 밑으로 내려갔다가 최근 상승 (KB 금융 시총 6위)	관세 정책에서 자유로운 내수주, 최근 선도적으로 상승
전력 기기	작년 강세였으나 올해 흔들림 (HD 현대일렉, LS 일렉트릭, 효성중공업)	AI 성장과 관련, 트럼프 당선 이후 출렁거림
화장품	작년 가을부터 올해 강세 (APR, 실리콘 2 등)	외국인 수요 증가
건설주/원전	시총 13위까지 상승 (두산 에너빌리티), 현대 건설 등	올해 들어 강세, 다양한 테마(평화, 대선, 원전)와 연관
엔터주	하이브, JYP, SM 등 움직임 좋음	외국인 수요 증가

 

하반기 유망 섹터는 어디일까요?

 

기존 강세 업종들은 하반기에 어떻게 될까요? 방산주와 조선주는 이미 많이 올랐기 때문에 고점 대비 하락 가능성을 염두에 둬야 한다고 해요 . 2차전지처럼 성장이 멈추고 고평가된 상태라면 주가가 폭락할 수 있으니 조심해야 하죠 .

새로운 유망 섹터로는 화장품과 엔터를 꼽았어요 . 이 업종들은 매출 성장을 계속하고 있고 아직 고평가 영역이 아니라고 봐요 . 우리나라 사람들뿐만 아니라 외국인들도 좋아하면서 산업이 확장되고 있기 때문이죠 . 건설과 원전도 거품이 아직 많이 끼지 않았고 . 건설주는 오랜 침체기 이후 최근 움직임이 좋고, 원전과 관련된 정책적 모멘텀도 있다고 해요 .

 

보유 종목, 언제 팔아야 할까요?

보유하고 있는 종목을 언제 팔아야 할지도 고민이죠. 이정윤 세무사님은 추세 매매 관점에서 꺾이는 것을 확인하고 파는 것이 좋다고 조언했어요 . 매도 시점은 크게 세 가지로 볼 수 있다고 합니다.

첫째, 차트적인 관점에서 고점 대비 몇 퍼센트 꺾였는지, 또는 어느 이평선을 깨고 내려갔는지를 보는 방법이에요 . 좀 더 빨리 파는 분들은 고점 대비 20% 정도 하락하거나 20일선이 꺾일 때 팔기도 하고요 . 좀 더 길게 보는 분들은 60일선이 깨지거나 고점 대비 30% 정도 빠질 때까지 기다리기도 한답니다 .

둘째, 재료 변화가 있을 때 매도를 고려할 수 있어요 . 예를 들어 방산주나 조선주가 특정 행정부의 버프를 받아 올랐는데, 그 정책이 바뀐다면 불안해져야 하죠 . 셋째, 실적 확인도 중요해요 . 계속 성장하던 기업의 분기 실적이 갑자기 역성장한다면 성장이 끝났을 가능성을 의심해 봐야 한답니다 .

 

생활 속에서 투자 아이디어를 얻을 수 있을까요?

 

생활 속에서 의외의 투자 아이디어를 얻을 수도 있다고 해요 . 이정윤 세무사님은 본인이 피부과를 다니면서 의료 기기 산업의 성장 가능성을 봤다고 합니다 . 피부 관리나 시술을 받는 사람들이 많고, 사용하는 제품들이나 기기 중에 우리나라 회사 제품들이 많다는 것을 알게 되었죠 .

특히 파마리서치(리주란), 휴젤(보톡스), 클래시스(슈링크) 같은 회사들은 시가총액이 엄청 커졌다고 해요 . 이 회사들은 국내뿐만 아니라 외국인들이 의료 관광으로 한국에 와서 시술을 받고, 그 경험을 통해 의료 기기가 해외로 수출되면서 성장하고 있다고 합니다 . 우리나라 의료진의 우수성도 의료 기기 산업 성장에 중요한 맨파워가 된다고 봐요 .

 

삼성전자와 SK하이닉스, 지금은 어떤가요?

많은 분들이 궁금해하는 삼성전자와 SK하이닉스는 지금 어떤 상황일까요? 이정윤 세무사님은 두 종목이 현재 시장의 중심에서는 조금 멀어졌다고 표현했어요 . 삼성전자 차트를 보면 작년 7월 고점 대비 주가가 오히려 하락했죠 . 반면 같은 기간 방산주는 세 배나 올랐답니다 .

SK하이닉스는 삼성전자 정도는 아니지만, 작년 여름보다 주가 수준이 크게 나아지지 않았다고 해요 . 따라서 추세 매매 관점에서 볼 때, 1년 동안 떨어지거나 제자리걸음인 종목은 실전 투자에서는 크게 관심 가질 필요가 없다고 말합니다 . 물론 시가총액 1위 종목이라 많은 사람들이 관심을 갖고 분석하지만, 실제 투자 수익 측면에서는 다른 업종에 비해 아쉬운 부분이 있다고 해요 .

 

주식 투자, 이것만은 기억해요!

마지막으로 주식 투자 성공을 위한 조언을 해주셨어요. 바로 탑다운 분석의 중요성입니다 . 탑다운 분석은 거시 경제 상황부터 보고, 그다음 어떤 업종에 투자할지를 선택하는 방식이에요 . 2천 개가 넘는 종목 중에서 하나하나 고르기보다는, 몇십 개의 업종 중에서 유망한 업종을 선택하고 집중하는 것이 효율적이죠 .

투자 실력이 아직 초보라면, 유망 업종을 선택한 뒤 그 업종의 대장주를 사는 것도 좋은 방법이라고 해요 . 그리고 가장 중요한 것은 위험 관리입니다 . 한 종목에 모든 돈을 투자해서는 절대 안 돼요 . 다섯 개 종목을 사더라도 모두 같은 반도체나 2차전지 업종에 투자하는 것은 위험하다고 합니다 . 금액이 적으면 최소 세 개, 많으면 다섯 개에서 여덟 개 정도의 업종을 분산해서 투자하는 연습을 하는 것이 중요해요 .